GP，LP
1.普通合伙人。
大多数情况下，GP、LP同时存在。它们主要存在于需要大量资金的公司，如私募股权基金(PE)、对冲基金(HedgeFund)、风险资本(VentureCapital)等。
您只需了解GP是公司内部的人员。换句话说，GP是对公司做出投资决策和内部管理的人。
例如，A投资公司现在GP1、GP2、GP3、GP4中有四个普通合伙人，他们占A投资公司的100%。
因此，A投资公司的整体利润、股利损失等都与其直接相关。例如，如果你不明白，在创新研讨会上，李开复是一个典型的普通合伙人。
二。有限责任合伙人(有限责任合伙人)
我们可以简单地理解它是一个贡献者。很多时候，一个项目需要投入数千万甚至数亿美元。(大多数投资公司都有很多不同的项目)，而投资公司的GP没有那么多的钱-或者他们不想把公司的那么多钱投资在一个项目上来分担风险。而且，世界上总有一些人拥有大量现金，却没有很好的投资方式-在金融界，吃银行的利息是一种纯粹的损失。结果，LP诞生了。
LP付钱。
GP输出
经过一系列的手续后，LP将把它的钱交给GP，而GP将把LP的钱带入项目中以赚取利润，利润将在双方之间进行分配。这是经典的“你(LP)钱，我(GP)帮助”的情况在现实生活中。
为了让你有一个更全面的理解，我将讨论LP在整个过程中需要做什么。(因为我以前在美国学习，所以大部分的知识也来自美国，所以我会比较美国和中国，这样你就能有一个更全面的了解。)
在美国，在大多数情况下，LP有一个最低的投资额度-这个数字通常是600万美元，其中大部分是600万元人民币。
换句话说，如果你不能在一次投资中投入600万美元，那么其他人甚至都无法进入。此外，为了避免从有限公司注入过多的资金，大多数公司也有最高投资额-通常在1000万到2000万之间。但这种配额并不是不可避免的，如果LP本身更强大，即使在投资过程中也能帮助，数亿的投资配额也是可以看到的。
此外，LP基金一般有一个锁定周期(锁定周期)，通常从一年到几年不等。为了确保投资是可持续的，换句话说，如果你在公司投资600万美元，你至少要到一年后才能收回这笔钱。
3.GP是如何盈利的？
在美国，公司一般采用2/20的收费结构(2和20的收费结构)，即管理费(管理费)的2%和额外收入费的20%(超过业绩费)。(2008年金融风暴后，一些公司打破了2/20的结构，但毕竟，这不是常态。而打破结构的公司并没有做一个特别好的案例。
为了使您更好地了解，以下是案例研究：
假设LP1投资600万投资于A，一年后LP1将额外获得100万。那么，LP1向投资公司A支付的费用为：
600万*2%100万*20%=320000。
也就是说，LP1最终将受益于680000，而投资公司A将受益于320000。顺便说一句，不管你是赚钱还是赔钱，都必须支付2%的管理费。另一方面，在支付额外的收入费用之前，必须支付额外的收入费用。
在中国，并不是所有的公司都收取2%的管理费。但20%的额外收入费用基本上是一样的。(这是我听说过的最低的15%，也没有2%的管理费，但这笔钱不算太大，估计还不到10亿美元。)
天使投资，VC，PE和IB
为了给你一个更直观的理解，我将讨论天使投资者和IB，顺便说一句，因为它们代表了投资者的四个阶段。
在解释这四个名词之前，我想把它们按投资配额从小到大地排列，它们是：
按配额“从小到大”排名
1.天使投资(天使)
2.风险投资(风险投资)
3.私人股本(PE)。
4.投资银行(投资银行，IB)
在这里，我们将一个接一个地介绍，但接下来提到的金额只是一个大致的平均值，而不是一个绝对值，不要简单地用投资限额来确定天使、风险投资或公司是什么东西。
1.天使投资(天使投资)
大多数时候，天使投资的公司都还很早，他们甚至没有一个完整的产品，或者仅仅是一个概念。
例如，我有一个朋友，他的毕业设计是一副严肃的眼镜，做工很粗糙，完全无法进入市场。但他用这个概念和原型在美国获得了天使投资，目前他正在深圳的一个孵化器工作室进行研究，天使正在那里投资。
天使投资通常不大，通常在500万范围内，以交换10%到30%的股份。仅就数字而言，美国和中国的投资配额基本上彼此接近。大多数时候，这些公司至少需要五年时间才能上市。
此外，一些天使投资将为企业提供一定的指导和帮助，甚至提供一定的网络支持。如果你不知道，创新工作室从一开始就在做天使投资。
二。风险投资(风险投资)
一般来说，当企业发展到一个特定的阶段时。例如，当已经有一个相对成熟的产品，或当它已经在出售时，天使投资100万，不再是一个毛毛雨对他们。
因此，风险投资已成为他们的最佳选择。一般来说，风险投资的投资额度将在200万到1000万之间.少量的巨额投资将达到数千万美元。但平均而言，200万至1000万是一个合理的数字，通常从10%到20%，以换取股票。能够得到风险投资青睐的企业一般都希望在3到5年内上市。
如果需要实例的话，红杉资本可以被认为是风险投资中最著名的公司。后来创新车间给自己的企业增加了投资，也在做类似的风险投资业务。
3.私人股本基金
私募股权基金选择投资的企业大多已经到了相对较晚的阶段，企业已经形成了规模较大、产业规范的行业规范，为了迅速占领市场，获取更多的资源，需要大量的资金，这时私募股权基金就会出现。
在大多数情况下，5000万至数亿美元是私人股本基金经常投资的金额。在大多数情况下，股票交易不会超过20%。一般来说，这些选定的公司在未来2至3年内将有很大机会上市。
去年向阿里巴巴集团注资16亿美元的银湖资本(SilverLakeCapital)和投资阿里巴巴集团的数码天空科技(DigitalSkyTechnology)都是私人股本公司(尤其是科技巨头)。这16亿美元也是历史上为数不多的注资。
投资银行(投资银行)
他有一个我们常说的名字：投资银行。一般投资银行负责帮助公司上市，从上市融资后获得的资金收取费用。(通常是8%，但不是固定价格)投资银行通常选择的公司，只要什么都没发生，明年就可以上市。
有时，投资银行可能会投资一笔钱，但大多数情况下，它们主要是以公开发行为基础的。
投资银行，俗称中国证券公司。华尔街大型投资银行(当然现在也包括欧洲大型投资银行)有一个共同的名字，叫做“膨胀”，包括Dharma、Goldman Sachs、JPMorgan Chase、Bank of America Merrill Lynch、Deutsche Bank、UBS、Credit Suisse、Citibank Investment Bank、HSBC Investment Bank等。规模较小的投资银行统称为精品银行。
谈综合投资银行的组成：
卖方
1.IBD（IBD）
是应届毕业生最想去的部门，最传统的投资银行部门。只有一件事可以做，那就是帮助客户筹集资金。有三个渠道：发行股票，发行债券和并购。由于IPO项目很多，人们普遍认为IBD是一级市场的焦点。赚钱的方法是收取佣金，以帮助客户筹集资金，通常是按照融资规模乘以一个百分比(0.5%至5%)，在中国一般较低。
工作时间：早上9：30到达。(有可能从晚上8：9开始。第二天早上5：6，特别是外国投资银行)
推广道路：分析师(分析师2-3年)-副总裁(2至3年)-副总裁(副总裁数年)-ED(业务总监0至几年，有些投资银行没有ED的职位)-MD董事总经理；担任分析师3年的大多数人选择读MBA，而从IBD跳槽的大多数人都去了VC/PE基金。
2销售与交易
简称为S/T，即从事交易经纪业务，即专注于二级市场。客户通常是机构投资者（因为机构投资者没有交易许可证，无法交易自己的股票，因此他们需要一个经纪人）通过向机构投资者的交易收取佣金来赚钱。他们自己的股票投机都知道，经纪除了收取印花税外，还收取交易费用。这是经纪业务的货币模式。
一些贸易产品的设计和销售似乎也是该部门的工作。例如，一些衍生产品的设计和推广。这在内地做得很少，在香港做得更多，所以不太明白。
工作时间：上午7:00。到晚上7点8分。(外资)，晚上08：30-6：00。(当地)。两者之间的区别主要是在会议时间的早期，外资一般早上7点开会，6点45分到达办公室。
推广路径：与IBD大致相同。跳出科技基金的总目标是买方基金(基金)、对冲基金(对冲基金)。
3.研究
为什么这些机构投资者选择在这家经纪公司交易，而不是其他机构呢？除了看看佣金率，还要看一些增值服务.研究部门所做的基本上是一项增值服务，通过发布研究报告帮助客户(机构投资者)做出决策。当然，研究部门有时也是投资银行面对媒体的窗口，人们经常看到投资银行的首席经济学家对经济形势发表看法，或看好某一行业或什么的。这些人基本上来自研究部门。没有赚钱的方式。因为这纯粹是没有收入部门的支出。但是一个高质量的研究团队可以支持这个门面，间接地增加科技部门的收入。
工作时间：与科技，因为我们必须有一个早期的会议在一起。
推广途径：抗研究(研究助理，一些投资银行没有这个职位)研究(研究员，对应于IBD的分析水平)研究分析(分析师，同样的分析，在投资银行中，可能是副总裁，甚至MD。这位首席经济学家在撰写这份报告时说，这只是分析师)。
离开卖方研究的大多数人跳槽到买方基金，一些人跳槽PE，但他们中的大多数通过跳过对冲基金进行投资研究。
4.私人银行业务
该私人银行不是普通商业银行的私人业务，其主要作用是定制组合投资产品，为富人融资，确保其财产不缩水。当然，商业银行也有类似的业务，但私人银行在投资银行的门槛要比商业银行高得多。一般是一百万或更多。赚钱的方式是向客户收取管理费。
工作时间：标准白领工作时间
买方
目前，综合投资银行也有自己的买方部门，如自己的资本投资部门(又称直接投资部门)和自己的私人基金。上市公司投资银行部门、大型财务控制集团。
就投资银行的背景而言，国内人士习惯于将投资银行分为三大类：外国投资银行、本地投资银行和中金公司。
1、海外投资
外国僧侣就是那些膨胀的群体(外国投资银行)。他们拥有高端人才和关系网。给出的工资基本上是全球标准。无论是在香港还是在内地，非后台办公部门第一年的起薪基本上都是60W。当然，也有地方标准的趋势。
几天前，我看到瑞银(UBS)招聘定量分析师(投资银行版的Shuimu是中国内地的定量分析师)，税后基本工资也是1W。这也是很可悲的。但中国内地仍存在一个问题：多数外国投资银行都受到牌照限制，无法进入一级和二级市场。
因此，现在外国投资银行在内地的大部分业务是在香港或其他国家上市的国内公司，以及撰写有关这类上市公司的研究报告的英文版本(几天前，看到一篇有关瑞银(UBS)的新闻报道开始撰写中国报告，但中国内地的瑞银研究团队也参差不齐)。
高盛(Goldman Sachs)高华、瑞银(UBS)、瑞士信贷(Credit Suisse)和DB。现在似乎有A股牌照了。其中，瑞士信贷(CreditSuisse)尚未获得A股二级牌照。达摩现在应该可以借华信了。
二。本地投资银行
他们中的大多数人都称自己为经纪人。几乎所有的股票都是通过其科技部门进行交易的，一些较小的A股的首次公开募股也是由当地一家投资银行ibd主导的。此外，绝大多数中国研究报告来自当地投资银行的研究部门(研究机构)。与来自世界各地的证券公司一样，国内证券公司的研究报告也参差不齐。
fof/tot/妈妈
由于很多答覆都有较详细的内容，所以我会用一些较简练和受欢迎的语言，即基金内的基金，作介绍。
1.基金(基金，基金)
FoF和一般基金之间存在本质差异，即其投资目标的性质不同。基金投资于广泛的项目，如股票、债券、期货和黄金等常见项目。FoF是他们投资基金的另一种方式。
换句话说，FoF通常不投资我们通常所说的股票、债券和期货。他们将选择投资于那些自身盈利能力很强的基金公司。
当然，由于FOF的投资特殊性，它没有600万的最低投资限额，就像我在LP开始时提到的那样。我对中国不太了解。在美国，配额通常从200000美元到600000美元不等，作为最低投资额度-当然，它们的锁定周期是一样的，至少一年多。
二。信托信托
信托是一种信托，即专门从事投资信托产品的信托。从广义上说，TOT是FOF的一个小分类，而在中国，TOT一般被认为是私募股权的私募，而FOF一般被认为是公开发行的。
TOT的运作方式是什么？目前，我国TOT的一般运作模式是为某一组织筹集资金。父信任产品是在信任平台上设置的。母公司信托产品选择建立的阳光私募股权信托计划进行投资分配，形成信托组合产品，供母公司信托产品投资多个子信托。
3.管理人基金-管理事务部
MOM投资模式是基金经理(经理)的管理模式。通过长期跟踪，MOM基金经理研究基金经理的投资过程，选择长期执行自己的投资理念、稳定投资风格、实现超额收益的基金经理，并以投资分账户委托的形式负责投资管理。
经理人(MOM)是一种以“选择经理人”为特征的资产管理业务模式。近20年来，它在国外得到了迅速的发展，取得了令人瞩目的成绩。这种以宏观多重资产配置和选择经理为特征的新型资产管理模式为投资者带来了新的投资选择。
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